準退休者的資產配置

獨孤求敗5805 · 2015-05-23T01:34:22+08:00

首先你如果對這標題內容有興趣的話，建議你先去看我的另一篇文章"退休的規劃和目標"之後再來看這篇，因為那篇比較重要，是我認為的道，而資產配置只是術。道比術重要，透過理財的手段讓生活更好。生活是主體，理財是手段。看到“準退休者”，就知道我形式上還沒退休，但心態上已經退休，現在是在退休前的過渡期。資產配置的目標:達到考慮風險調整後的收益5%以上。（這和一般講的收益率不同，而是把風險考慮進去，舉例來說，中華電5年配息25%，但未來5年股價有90%可能股價跌10%，那5年的收益變成15%，也就是一年的風險調整收益3%，個人認為5%是一個很高的目標）資產配置的方法：62%的貨幣型資產(保守), 28%的長期股票(固定收益)， 10%的短期股票(價差)A: 62%的貨幣資產中：台幣定存 30%,人民幣,美元定存28%,。台幣外幣比約一半一半。 (一年約50萬手收益)B: 28%的長期股票單押金融股好幾年了。(約100萬股利)C: 10% 專做價差，過去5年年報酬率 25~30% ，個人know how,傳子不傳賢。每年C的收益會流到B來滾股利，每年B的股利會流到A來當貨幣配置。如此，B&A會越來越大。A,B,C 三個水塔各自獨立，但聯結成一系統。總資產約2/3來自薪資，1/3來自投資收入。-----------------------0523追加注記1.我的資產配置不是追求最大收益，要不然都放C就好了。我所追求是平衡各種不同風險下綜合效益。A,B,C的風險當然不一樣，不只是風險程度不同，風險發生的原因也不同。OK,這樣講可能你聽不懂，舉個例子來說明吧。A資產的風險：5年後有1%可能會損失1%的本金。匯損>利息。B 資產的風險：5年後有1%的可能會損失10%的本金。跌價＞股利。所以A,B的風險程度不同。A風險的原因：匯率和利率。B風險的原因: 股價下跌，所以A,B的原因不同，有時甚至是負相關。Ok,也許你會說，10%的損失可以接受，為和不全部投入B來賺更多的錢?,事實上如果我說，B資產有0.1%的可能性5年後損失50%那你還能接受嗎？所以不同的資產可以平衡不同風險的原因。講的更白一點，任何你想到的風險發生，這個配置都還能維持約8成資產。ex.跌到4000; 台幣貶到40或升到25;亞幣成立台灣沒跟到...（不要和我講台灣沈了）2. 如果你有注意，你會發現A和B+C是一個黃金比例，B和C也一個黃金比例。3. 這篇的目的不是尋求各位的建議，我非常確定這是我的最佳配置。當然，各位可以有你們自己認為的最佳配置。4.房子有一間自住就好，以投資的角度來看目前的房價和租金，我無法說他是好投資。(個人看法)5. 以我的生活需求，真的認為2000萬就夠了，多出來的是安全邊際係數。6.A,B,C任一項的收益都可以維持基本生活。狡兔三窟。---------------------0531追加注記，在下40歲前的投資方法買股票是為了獲利，而不是殺進殺出的求刺激。這讓我想到我在A,B,C理論成形以前，我的方法是更燜的，但幾乎保證獲利，前提就是要耐的住。給資金不多的年輕人參考一下。那就是7000點以上我就遠離市場，不玩了，5000點以下，開始分批買進，標的物就選價值型股票，約分成3～4批買入，最後一筆資金要留到3000點。從199x年到2009年屢試不爽，百發百中。印象比較深刻的是SAS時買進22元台哥大100張。聽起來很簡單，作起來也很簡單。重點是你耐的住大部分的時間遠離股票嗎？------------------------------------------------九月追加注記

fingdren

3分

181樓

fingdren

個人積分：3分

文章編號：61013413

做一下註記
版大好厲害

簡單就快樂 wrote:
感謝各位前輩的分享...(恕刪)

faucifeng

19分

182樓

faucifeng

個人積分：19分

文章編號：61015426

好文章，收藏起來
雖然離退休應該還有個20年左右....

ZFTNAMY345

3分

183樓

ZFTNAMY345

個人積分：3分

文章編號：61015675

很好的文章先收藏起來，有空再細細閱讀!!

莫小華

851分

184樓

莫小華

個人積分：851分

文章編號：61020992

不能同意更多了，小弟目前也是依循此模式逐步前進中，只是百分比配置的比例不一樣。這方式目前試驗起來簡單明瞭，風險度自己也能承受

派大星的右手

15分

185樓

派大星的右手

個人積分：15分

文章編號：61363060

獨孤求敗5805 wrote:
首先你如果對這標題內...(恕刪)

好文!推!

請教一下獨孤大，
如果以1000萬來就您這配置比例分配，A=620萬，B=280萬，C=100萬

幾個問題請教:
1.B與C的本金是否維持不變?如有獲利則全數轉給B跟A?

2.我曾試算過，如果BC的本金維持不變，就您提到的報酬率計算，我計算出年化報酬率為1.36%，
如此一來，不等於是台幣年定存利率而已嗎?是我哪裡算錯嗎?

再次謝謝您的配置方案~

快樂小皮蛋

22分

186樓

快樂小皮蛋

個人積分：22分

文章編號：61363380

看到這篇又浮了上來，想到我之前的發言

無所用心

701分

187樓

無所用心

個人積分：701分

文章編號：61363990

快樂小皮蛋 wrote:
.一個簡單的想法，我可以再工作十年，賺更多的錢，讓孩子有更好的物質生活，可是十年後孩子大了，我退休了，但孩子也不這麼需要我了，多赚的錢還不如有夠用的錢，有時間陪孩子成長，適時地在旁教導，即使孩子未來無法成棟樑之材，也不會成為社會的負擔。.(恕刪)

說得太好了！

如果經濟還算穩定，就該好好把握與家人相處的時光，這些不是銀行存款多一些數字所能能代替的，就像我朋友說的：愈有錢的老人，未必愈快樂，因為有很多的美好，你都來不及參與了。

獨孤求敗5805

559分

樓主

獨孤求敗5805

個人積分：559分

文章編號：61364890

派大星的右手 wrote:
好文!推!請教一下.
幾個問題請教:
1.B與C的本金是否維持不變?如有獲利則全數轉給B跟A?

2.我曾試算過，如果BC的本金維持不變，就您提到的報酬率計算，我計算出年化報酬率為1.36%，
如此一來，不等於是台幣年定存利率而已嗎?是我哪裡算錯嗎?
..(恕刪)

1. 以目前我的作法. A,B,C 都會照比例變大.以過去兩年而言我的資產大約增加20%. A,B,C 大概也是這個比率增加.

2. 我不清楚您是怎樣算的.以我來說最少有6-7%.
A: 62%資產有2% 報酬
B: 28%資產有10% 報酬
C: 10%資產有25% 報酬
所以預估總報酬為
0.62*2%+0.28*10%+0.1*25%=6.5%
實際上我今年大概也6-7%左右

space123

1102分

189樓

space123

個人積分：1102分

文章編號：61365136

快樂小皮蛋 wrote:
看到這篇又浮了上來...(恕刪)發言後的隔年，也就是2015年初，遞上了辭呈，正式退休了。這將近二年的生活，完全回歸到家庭，就是個家庭主夫，身體上比上班還要累，但是心靈上卻是無比的自由和快樂。

嗯嗯~沒錯...學會料理三餐是財富自由第一步.

獨孤求敗5805

559分

樓主

獨孤求敗5805

個人積分：559分

文章編號：61365284

快樂小皮蛋 wrote:
看到這篇又浮了上來...(恕刪)

快樂小皮蛋, 恭喜你退休了.而且在生活上有很好的安排和重心. 太棒了.
孩子以後的成就發展也許不是不是我們可以控制.但成長過程我們卻是可以深度參與和創造許多共同的回憶.

以我而言.今年就和兩個大小孩完成不少活動.包括一次單車環島...

明年也許會利用暑假找一個近一點的海外(琉球?)或花東 long stay 1.5個月. 目的是一起體驗不同的生活文化.
又或是來趟日本單車旅行或是美國開車旅行....
孩子也夠大了. 好多想法都可以一起討論, 計畫和執行.這又是不同層次的互動和合作. 像朋友般.

面對不會是完美的人生要有所取捨. 期望人生下半場可以如同倒吃甘蔗般.